(上接D14版)
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2 报告期末按行业分类的股票投资组合
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3 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细
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4 报告期末按券种分类的债券投资组合
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5 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
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6 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证实细
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7 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券明细: 无
8 投资组合报告附注
（1）报告期内本基金投资的前十名股票的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。
（2）本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
（3）其他资产的构成
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（4）持有的处于转股期的可转换债券明细:无
（5）报告期内获得的权证资产
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十二、基金的业绩
基金业绩截止日为2007年9月30日。
基金治理人依照恪尽职守、老实信用、谨慎勤勉的原则治理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
1．基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
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2.自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准收益率的变动比较
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图：嘉实服务增值行业基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（2004年4月1日至2007年9月30日）
注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期。本报告期内，本基金的各项投资比例符合基金合同第十八条（（二）投资范围和（六）投资组合比例限制）的约定：
（1）在正常市场情况下，本基金资产配置的比例范围：股票资产25%-95％；债券资产0%-70%；现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。其中，基金投资于服务业股票的比例不低于基金股票资产的80%。（2）持有一家公司的股票，不得超过基金资产净值的10%。（3）本基金与由本基金治理人治理的其他基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的10%。（4）法律法规规定的其他限制。
由于基金规模或市场的变化导致的投资组合超过上述约定的比例不在限制之内，但应在10个交易日内进行调整，并符合相应的规定。
十三、费用概览
（一）基金费用的种类
1、与基金运作有关的费用
（1) 基金治理人的治理费
基金治理人的基金治理费按基金资产净值的1.5%年费率计提。
在通常情况下，基金治理费按前一日基金资产净值的1.5％年费率计提。计算方法如下：
H＝E×1.5％÷当年天数
H为每日应计提的基金治理费
E为前一日基金资产净值
基金治理费每日计提，按月支付。由基金治理人向基金托管人发送基金治理费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金资产中一次性支付给基金治理人。
（2) 基金托管人的托管费
基金托管人的基金托管费按基金资产净值的0.25%年费率计提。
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的0.25％年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.25%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。由基金治理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月首日起5个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人。
（3）与基金运作有关的其他费用
主要包括证券交易费用、基金合同生效后的基金信息披露费用、基金份额持有人大会费用、基金合同生效后的与基金相关的会计师费和律师费。该等费用由基金托管人根据其他有关法规及相应协议的规定，按费用实际支出金额支付，列入当期基金费用。
2、与基金销售有关的费用
（1）申购费
本基金的申购费按申购金额采用比例费率，投资者在一天之内假如有多笔申购，适用费率按单笔分别计算，费率表如下：
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投资者通过本基金治理人网上交易系统申购开放式基金业务实行申购费率优惠，其申购费率不按申购金额分档，统一优惠为申购金额的0.6％。但基金招募说明书规定的相应申购费率低于0.6%时，按实际费率收取申购费。
（2）赎回费根据赎回时间实行递减收费，费率表如下：
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基金的赎回费用在扣除必要的手续费后，赎回费余额不得低于赎回费总额的百分之二十五，并归入基金财产。
（3）转换费
基金份额持有人办理基金份额转换需要支付转换费，费率为被转出基金份额净值的0.5％。如所转换的基金份额已被连续持有超过三个月时间，基金份额持有人可以免费转换。转换后的基金份额的持有时间重新开始计算。但以下情形除外：
①嘉实保本基金保本期内，由基金治理人治理的其他开放式基金转入嘉实保本基金执行嘉实保本基金申购费率，由嘉实保本基金转出到基金治理人治理的其他开放式基金执行嘉实保本基金赎回费率。
②由嘉实货币市场基金、嘉实超短债基金转出至嘉实成长收益基金、嘉实理财通系列基金（暨嘉实增长基金、嘉实稳健基金与嘉实债券基金）、嘉实服务增值行业基金、嘉实浦安保本基金、嘉实主题精选基金、嘉实策略增长基金；嘉实成长收益基金、嘉实理财通系列基金（暨嘉实增长基金、嘉实稳健基金与嘉实债券基金）、嘉实服务增值行业基金、嘉实策略增长基金转出至嘉实浦安保本基金，转换费率均为转入基金适用的申购费率。
计算公式调整如下：
净转入金额=（转出份额×转出当日转出基金的基金份额净值） /（1 转换费率）＋M
转换费用=（转出份额×转出当日转出基金的基金份额净值）×转换费率/（1 转换费率）
转入份额=净转入金额/转入当日转入基金的基金份额净值
其中M为嘉实货币市场基金全部转出时账户当前累计未付收益
③嘉实策略增长基金转出至嘉实成长收益基金、嘉实稳健基金、嘉实债券基金、嘉实服务增值行业基金、嘉实主题精选基金，嘉实债券基金转出至嘉实策略增长基金，计算公式调整如下：
净转入金额＝B×C×(1－D)/（1 G）
转换补差费用＝[B×C×(1－D)/（1 G）]×G
转入份额＝净转入金额/E
其中，B为转出的基金份额； C为转换申请当日转出基金的基金份额净值；D为转出基金的对应赎回费率，G为对应的申购补差费率； E为转换申请当日转入基金的基金份额净值。
（4）销售服务费
基金治理人可以根据中国证监会的有关规定从基金财产中计提销售服务费，用于基金的持续销售和服务基金份额持有人。
3、其他费用
按照国家有关规定可以列入的其他费用根据相关法律及中国证监会相关规定列支。
（二）不列入基金费用的项目
基金治理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金资产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。
（三）基金治理费和基金托管费的调整
基金治理人和基金托管人可磋商酌情调低基金治理费和基金托管费，经中国证监会核准后公告；此项调整无须召开基金份额持有人大会。
（四）基金的税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
十四、对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作治理办法》、《证券投资基金销售治理办法》、《证券投资基金信息披露治理办法》及其它有关法律法规的要求，对基金治理人于2004年2月10日刊登的本基金原招募说明书进行了更新，并根据本基金治理人在本基金合同生效之日后对本基金实施的投资经营活动进行了内容补充和更新。
主要更新内容如下：
1. 在“重要提示”部分：明确了更新招募说明书内容的截止日期及有关财务数据的截止日期。
2.在“三、基金治理人”部分：更新了基金治理人的相关信息。
3.在“四、基金托管人”部分：更新了托管人的相关信息。
4.在“五、相关服务机构”部分：增加中国工商银行、中国建设银行、交通银行、招商银行、深圳平安银行、中信银行、安信证券、中原证券、信泰证券9家代销机构并更新相关代销机构信息。
5.在“十一、基金的投资”部分：补充了本基金最近一期投资组合报告内容。
6.在“十二、基金的业绩”部分：说明了基金合同生效以来基金业绩。
7.在“二十五、其他应披露事项”部分：增加了2007年4月1日至2007年9月30日本基金的相关临时公告事项。
嘉实基金治理有限公司
2007年12月7日
资产类别
金额（元）
占基金总资产的比例
股票
11，569，232，966.83
85.60%
债券
423，810，120.80
3.14%
权证
263，895，950.85
1.95%
资产支持证券
银行存款及清算备付金合计
1，190，048，608.44
8.80%
其他资产
68，977，954.91
0.51%
合计
13，515，965，601.83
100%
行业
股票市值（元）
市值占基金资产净值比例
A 农、林、牧、渔业
B 采掘业
630，038，333.73
4.69%
C 制造业
2，811，582，638.59
20.92%
C0 食品、饮料
451，665，792.52
3.36%
C1 纺织、服装、皮毛
764，016.88
0.01%
C2 木材、家具
39，225，000.00
0.29%
C3 造纸、印刷
131，765，899.87
0.98%
C4 石油、化学、塑胶、塑料
203，261，138.66
1.51%
C5 电子
293，482，221.13
2.18%
C6 金属、非金属
529，996，022.49
3.94%
C7 机械、设备、仪表
810，922，120.11
6.03%
C8 医药、生物制品
350，500，426.93
2.61%
C99 其他制造业
D 电力、煤气及水的生产和供给业
495，556，206.92
3.69%
E 建筑业
1，360，314.41
0.01%
F 交通运输、仓储业
2，126，648，675.52
15.82%
G 信息技术业
163，797，740.30
1.22%
H 批发和零售贸易
1，403，715，524.33
10.45%
I 金融、保险业
1，116，025，401.38
8.30%
J 房地产业
840，963，247.91
6.26%
K 社会服务业
1，103，760，451.54
8.21%
L 传播与文化产业
427，497，035.07
3.18%
M 综合类
448，287，397.13
3.34%
合计
11，569，232，966.83
86.09%
序号
股票代码
股票简称
数量(股)
期末市值(元)
市值占基金资产净值比例
1
000069
华侨城Ａ
14，788，196
906，368，532.84
6.74%
2
600859
王府井
13，568，724
655，233，681.96
4.88%
3
600015
华夏银行
32，784，235
648，800，010.65
4.83%
4
600009
上海机场
14，428，430
568，480，142.00
4.23%
5
600029
南方航空
22，051，480
527，912，431.20
3.93%
6
600028
中国石化
27，149，754
514，216，340.76
3.83%
7
600037
歌华有线
13，077，303
427，497，035.07
3.18%
8
600795
国电电力
19，682，134
364，906，764.36
2.72%
9
000002
万科Ａ
11，870，664
358，494，052.80
2.67%
10
600717
天津港
11，953，380
334，096，971.00
2.49%
债券品种
市值(元)
市值占基金资产净值比例
国债
金融债
央行票据
396，798，000.00
2.95%
企业债
26，052，026.00
0.19%
可转换债券
960，094.80
0.01%
资产支持证券
合计
423，810，120.80
3.15%
序号
债券代码
债券简称
期末市值(元)
市值占基金资产净值比例
1
0701091
07央行票据91
396，798，000.00
2.95%
2
126005
07武钢债
26，052，026.00
0.19%
3
125960
锡业转债
960，094.80
0.01%
序号
权证代码
权证简称
市值（元）
市值占基金资产净值比例
1
031001
侨城HQC1
263，895，950.85
1.96%
项目
期末余额(元)
交易保证金
2，834，559.44
应收证券交易清算款
27，739，855.65
应收申购款
36，595，052.12
应收利息
1，808，487.70
合计
68，977，954.91
序号
权证代码
权证简称
数量（份）
成本总额（元）
类别（被动持有或主动投资）
1
031001
侨城HQC1
399，950
10，910，182.62
主动投资
阶段
净值增长率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基准
收益率③
业绩比较基准
收益率标准差④
①-③
②-④
2004年4月1日至2004年12月31日
-6.60%
0.65%
-24.11%
1.10%
17.51%
-0.45%
2005年
-1.82%
0.97%
-6.56%
1.14%
4.74%
-0.17%
2006年
130.79%
1.30%
83.30%
1.13%
47.49%
0.17%
2007年上半年
74.81%
2.20%
68.84%
2.03%
5.97%
0.17%
档次
费率
100万元以下
1.5%
100万元（含）－500万元
1.2%
500万元（含）以上
每笔1000元
档次
费率
1年以内
0.5%
1年（含）－2年
0.25%
2年（含）以上
0